Согласно последнему ежемесячному рыночному отчету Assofermet, ассоциации, представляющей итальянские компании, занимающиеся торговлей, распространением и обработкой стали, лома и цветных металлов, итальянский рынок лома черных металлов после открытия в сентябре оставался в целом стабильным, несмотря на явный разрыв между ожиданиями трейдеров и сложной реальностью, с которой сталкивается промышленный сектор.
Местный итальянский рынок лома черных металлов стагнирует на фоне достаточных запасов и осторожности
Текущая стабильность последовала за особенно трудным июлем, отмеченным резким снижением спроса со стороны производителей стали, на которые повлияли высокие производственные затраты и слабые продажи готовой продукции. Это привело к снижению цен на несколько десятков евро за тонну. Возникшая в результате слабость спроса привела к исключительно длительным летним простоям в августе.
С 24 августа по 7 сентября итальянские сталелитейные заводы возобновили работу с хорошо укомплектованными складами металлолома и достаточным уровнем запасов. В результате первые сентябрьские переговоры отражают намерение производителей сохранить предпраздничные цены. Хотя спрос немного выше, чем в июле, предложение со складов металлолома остается адекватным, а существующие запасы на заводах ограничивают любое движение цен вверх. Тем не менее, появились некоторые позитивные сигналы относительно регулярности поставок и диалога между участниками рынка, что свидетельствует о сосредоточении внимания на краткосрочных операциях, а не на долгосрочных прогнозах.
Что касается внешних рынков, то после минимумов, зафиксированных во второй половине июля, цены на лом начали медленно восстанавливаться. Турция лидировала в этой тенденции: к концу августа рост составил около 10 долларов за тонну, а в первые дни сентября произошел небольшой дальнейший рост, который все еще консолидируется. Восстановление было поддержано как умеренным улучшением спроса, так и ростом стоимости фрахта.
Подобные тенденции зафиксированы в Азии, особенно в Индии. Напротив, континентальная Европа остается подавленной: похоже, только Испания пережила рост цен, в то время как цены на юге Германии остались неизменными или несколько снизились. До конца сентября мировые настроения остаются в целом стабильными, хотя нельзя исключать возможные изменения во второй половине месяца.
Лом нержавеющей стали – спрос в Индии компенсирует слабость Европы
В июле и августе рынок лома нержавеющей стали в Европе еще больше ослабел из-за падения внутреннего спроса в Европе. Несмотря на небольшое восстановление цен на никель на LME в июле, цены на лом нержавеющей стали снизились, поскольку заводы не проявили особого покупательского интереса.
Экспорт в Индию предотвратил резкое снижение европейских цен, поскольку в стране сохранялся стабильный интерес и конкурентоспособные цены. Ожидается, что в начале сентября произойдет осторожное восстановление в Европе, где производители перезапускают свои заводы без срочной необходимости пополнять запасы.
Чугун – полная стагнация в Европе на фоне логистических и геополитических препятствий
Рынок рафинирования чугуна остается в стагнации, как это уже было до лета. Сокращение спроса, усугубленное кризисом в автомобильном секторе и секторе недвижимости, особенно в Китае, побуждает сталелитейные и литейные заводы отдавать предпочтение более дешевым альтернативам, таким как тяжелоплавкий лом и DRI. В Европе и Италии сталелитейные заводы имеют достаточное покрытие запасов и долгосрочных контрактов, что практически не оставляет спотового спроса. Неопределенность вокруг применения CBAM также оказывает давление на рынок.
На зарубежных рынках рост стоимости фрахта привел к тому, что цены CFR на российский чугун превысили $400/т, например, в Турцию, что привело к остановке торговых потоков.
Что касается сфероидального чугуна, трудности в секторе усугубились в августе атаками России на украинских производителей и порт Одессы, что привело к остановке поставок в порт Маргера в Италии. Между тем, рынок США продолжает проявлять высокий покупательский интерес, платя более высокие цены и перенаправляя сырье из Европы.
Ферросплавы – склады полны из-за защитных квот, Индия пострадала от CBAM
Сектор ферросплавов также демонстрирует сдержанный осенний перезапуск. Европейские прайс-листы держатся только благодаря высоким затратам на электроэнергию и более высоким затратам на сырье.
Сообщается также о сильной логистической и нормативной напряженности. Центры в Роттердаме, Антверпене и на северо-востоке Италии перенасыщены материалами, особенно силикомарганцем и ферросилицием, которые застряли в портах в ожидании следующего квартала из-за защитных мер ЕС. Начало финансовой фазы CBAM почти полностью остановило импорт средне- и высокоуглеродистого ферромарганца (FeMn MC/HC) из Индии из-за их высокого углеродного следа. В Анголе, которая была определена как перевалочный узел для обхода пошлин на китайское производство, были введены новые ограничения и пошлины на потоки ферросилиция и кремния.